Рабочий капитал

Средства для бизнеса

Сущность показателя рабочий капитал

Это средства, непосредственно используемые для ведения бизнеса. Рабочий капитал включает в себя чистые оборотные активы, такие как складские запасы, дебиторская задолженность, денежные средства, минус кредиторская задолженность.

Важность показателя рабочий капитал

Очевидно, для компании важно иметь достаточный рабочий капитал для удовлетворения всех рабочих потребностей. Чем быстрее расширяется бизнес, тем больший оборотный капитал ему нужен.

Если оборотные активы не превышают текущих обязательств, компания не сможет расплатиться с кредиторами, которые хотят быстро получить свои деньги.

В действительности ведущей причиной провалов в бизнесе является вовсе не отсутствие рентабельности, а, скорее, недостаточный оборотный капитал. Вот почему некоторые эксперты рекомендуют: «Всегда используйте временно оказавшиеся в вашем распоряжении чужие деньги, но никому не позволяйте использовать ваши».

Как работает рабочий капитал

Рабочий капитал ещё называют чистыми оборотными (текущими) активами и выражают такой формулой:

текущие активы — текущие обязательства.

Текущие (оборотные) активы — это денежные средства и активы, которые можно обратить в денежные средства в течение одного года или одного обычного операционного цикла; текущими обязательствами называются одолженные деньги, вернуть которые надо в течение года.

Если совокупные оборотные активы компании составляют 300 тыс. ф. ст., а её текущие обязательства -160 тыс. ф. ст., то оборотный капитал равен: ?300 000 — ?160 000 = ?140 000.

Цикл оборотного капитала отражает движение капитала (обычно в виде денежных средств): сначала он вытекает из компании для оплаты комплектующих, материалов, товарных запасов, в виде заработной платы работников, производящих товары и услуги. Затем поступает в компанию, когда товары и услуги продаются и когда компания получает новый инвестиционный капитал и займы. Каждый этап этого цикла требует времени. Чем продолжительнее этапы, тем выше потребность в оборотном капитале.

Обратить внимание на детали

— Эффективное управление рабочим капиталом включает в себя более быстрый сбор дебиторской задолженности и более быстрое движение товарно — материальных запасов; чем больше создается денежных средств, тем выше оборотный капитал.

— Хотя соблазнительно оплачивать такие основные активы как компьютеры и транспортные средства, «живыми» деньгами, это выводит денежные средства из оборотного капитала.

— Если оборотного капитала недостаточно, то поищите другие способы финансирования капиталовложений, такие как займы, выпуск новых акций, финансовая аренда (лизинг).

— Первыми признаками дефицита рабочего капитала являются следующие: дефицит текущих денежных средств; использование исключительных мер для повышения денежных поступлений, например: предложение потребителям высоких скидок в случае предварительной оплаты; повышение кредитных линий; неполные платежи поставщикам и кредиторам; озабоченность простым выживанием, а не управлением; частые экстренные обращения в банк за краткосрочным займом, например, чтобы вовремя выплатить заработную плату.

— Есть несколько коэффициентов для измерения эффективности и экономичности использования рабочего капитала.

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

© 2018 Royal Haskoning // Дизайн и поддержка: GoodwinPress.ru